50,5 milyar wonluk sermaye artırımı finans kuruluşlarına tahsis edildi

Taeyoung İnşaat(009410), finans alacaklısı kurumlar başta olmak üzere belirli yatırımcılara toplam 50 milyar 503 milyon 666 bin 290 won tutarında üçüncü taraf tahsisli sermaye artırımı kararı aldı.

Şirket 27'sinde yaptığı açıklamada, adi hisse başına 2.310 won fiyatla toplam 21 milyon 863 bin 59 yeni pay çıkaracağını duyurdu. İhraç tutarı, yeni pay sayısı ile ihraç fiyatının çarpımıyla hesaplanıyor.

Bu sermaye artırımı, mevcut tüm hissedarlara değil şirketin belirlediği özel yatırımcılara yeni pay tahsis edilmesi yöntemiyle gerçekleştiriliyor. Tahsis yapılacak taraflar Korea Securities Finance(한국증권금융), Hidream 2. Şirketi(하이드림제이차), KB Securities(KB증권) ve 68. halka arz şirket tahvili yatırımcısı 19 kişiden oluşuyor.

Korea Securities Finance, finans alacaklısı kurum sıfatıyla 8 milyon 584 bin 593 pay alacak. Hidream 2. Şirketi'ne 7 milyon 8 bin 418 pay, KB Securities'e ise 6 milyon 256 bin 313 pay tahsis ediliyor. 68. halka arz şirket tahvili yatırımcısı 19 kişiye ise toplamda 13 bin 735 pay veriliyor.

Taeyoung İnşaat, üçüncü taraf tahsisli sermaye artırımının amacını 'borcun özkaynağa dönüştürülmesi yoluyla mali yapının iyileştirilmesi gibi şirketin yönetimsel hedeflerine ulaşmak' şeklinde açıkladı. Borcun özkaynağa dönüştürülmesi, alacaklının elindeki tahvili şirket hissesine çevirmesi anlamına geliyor.

Şirket açısından bu dönüşüm borç yükünü azaltma etkisi yaratıyor. Alacaklılar açısındansa tahvil yerine hisse senedi elde etmek, ileride şirket değeri ve hisse fiyatı hareketlerine maruz kalmak anlamına geliyor.

Bu açıklamanın öne çıkan yönü, dışarıdan yeni fon girişinden çok, alacaklı kurumlar ve halka arz tahvili yatırımcılarını hedef alan mali yapı düzenlemesi olması. Tahsis yapılan tarafların büyük bölümünün finans alacaklısı kurum olarak belirtilmesi de bu niteliği ortaya koyuyor.

Üçüncü taraf tahsisli sermaye artırımlarında ihraç fiyatı, yeni pay miktarı, tahsis yapılan taraflar ve artırımın amacı, işlem yapısını değerlendirmek için başlıca bilgiler arasında yer alıyor.

Taeyoung İnşaat, KOSPI'de işlem gören bir inşaat şirketi. Bu sermaye artırımının hissedar değeri ve mali göstergeler üzerindeki etkisi, yeni pay ihracının ardından oluşacak ortaklık yapısı ve borcun özkaynağa dönüştürülmesinin yansımasıyla netleşecek.