Austal USA'ya 1,35 milyar dolarlık yeni teklif: Wildcat rekabete girdi

Wildcat Infrastructure LLC öncülüğündeki bir yatırımcı grubu, Avustralyalı savunma şirketi Austal Limited(ASX: ASB)'in ABD birimi Austal USA için 1,25-1,35 milyar dolar değerinde bağlayıcı olmayan bir satın alma teklifi sundu. Hanwha Defense USA'nın ardından ikinci bir alıcı adayının ortaya çıkmasıyla Austal USA'nın satışı için rekabet fiilen başladı.

Austal, 9'unda (yerel saatle) Avustralya Menkul Kıymetler Borsası'na yaptığı açıklamada, Wildcat Infrastructure öncülüğündeki konsorsiyumdan bağlayıcı olmayan bir niyet mektubu aldığını duyurdu. Şirket, teklifin dört haftalık bir durum tespiti (due diligence) sürecine bağlı olduğunu, henüz nihai bir anlaşma ya da kesinleşmiş bir satıştan söz edilemeyeceğini belirtti.

Wildcat tarafı, Austal USA'yı Austal markası ve ABD'deki faaliyetlerini koruyarak bağımsız bir platform olarak işletme planı sunduğunu iletti. Austal yönetim kurulu, teklifi değerlendirmeye alacak.

Hanwha Defense USA ise geçen ay, 10 Ağustos'ta, Austal USA'nın satın alınması için ön nitelikte ve bağlayıcı olmayan bir teklif sunmuştu. Hanwha'nın teklifinde Austal USA'nın şirket değeri 1,05-1,2 milyar dolar olarak belirlenmişti.

Hanwha'nın teklifi de durum tespiti ve ek görüşmeler gerektiren bağlayıcı olmayan bir öneri niteliğinde. Şirket, Austal'daki hissesini yüzde 19,9'a çıkarmasının ardından ABD birimini de devralarak Amerikan gemi inşa ve savunma pazarındaki varlığını büyütme hedefini ortaya koymuştu.

Wildcat'in son teklifi, fiyat aralığının hem alt hem üst sınırında Hanwha'nın önerisini geride bırakıyor. Ancak Wildcat tarafının teklifi de durum tespiti ve sonraki müzakere aşamalarını beklediğinden, süreç yalnızca fiyat üzerinden değerlendirilecek bir aşamada değil.

Austal USA, ABD'nin Alabama eyaletindeki Mobile tersanesinde ABD Donanması ve Sahil Güvenliği için gemi inşa ediyor. Şirketin yaklaşık 3.500 çalışanı bulunuyor; ayrıca Kaliforniya eyaletindeki San Diego'da bir gemi bakım-onarım tesisine sahip.

Austal USA, General Dynamics(GD) bünyesindeki Electric Boat'a da denizaltı modülleri tedarik ediyor. Bu modüller, ABD Donanması'nın Virginia sınıfı saldırı tipi nükleer denizaltıları ile Columbia sınıfı stratejik nükleer denizaltılarının inşasında kullanılıyor.

Bu nedenle Austal USA'nın devri, yalnızca bir tersane edinimi değil, ABD'nin denizaltı tedarik zincirine bağlı bir üretim altyapısının kontrolü olarak da yorumlanabilir. Yine de bu stratejik önemin, anlaşma koşullarını ya da sonucunu garanti etmediği belirtiliyor.

Niyet mektubu (IOI), bir şirketi satın alma isteğini ortaya koyan belge olup bağlayıcı nihai bir sözleşmeden farklı bir statüde. Her iki teklif de durum tespiti ve sonraki görüşme aşamalarından geçmek zorunda; Austal USA'nın satılıp satılmayacağı ve nihai alıcının kim olacağı, yönetim kurulunun incelemesi ile durum tespiti sonuçlarına göre belirlenecek.