8-10 GW kapasite tahmini: SpaceX’in çoğu Teksas dışında olabilir

Deutsche Bank’ın 6 Kasım tarihli müşteri raporuna göre SpaceX’in 2027 için planlanan 8-10 gigawattlık (GW) hesaplama kapasitesinin büyük bölümü Teksas dışında kurulabilir. Teksas’ta veri merkezlerine yönelik düzenleme tartışmaları, şirketin yapay zekâ hesaplama tesislerini genişletmesi ve ABD’deki hesaplama kapasitesi konusunda öne çıkan başlıklardan biri haline geldi.

Teksas’ın seçilmiş valisi Gina Hinojosa, CNN’e verdiği röportajda, “Sakinleri koruyacak yasalar çıkana kadar veri merkezleriyle ilgili şu an yapılanlar durdurulmalı” dedi. Reuters’ın aktardığına göre Hinojosa veri merkezlerinin kendisine karşı çıkmıyor; yerel toplulukların tesislerin işleyişinde söz sahibi olmasını ve Teksas sakinlerinin bu tesislerden yarar görmesini istiyor.

ABD genelinde de daha sıkı düzenleme vaatleri gündeme geldi. AP’nin 6 Kasım tarihli haberine göre, seçimi kazandığı kesinleşen 34 vali adayı arasından 32’si veri merkezlerine yönelik düzenlemelerin sıkılaştırılmasını, 12’si ise yasak veya projelerin ertelenmesini destekledi.

Bu sayılar adayların tutumlarını gösteriyor. Düzenlemeleri sıkılaştırma desteği ile yürürlüğe girecek yasaların içeriği birbirinden ayrı değerlendirilmelidir.

Şirketler, tesislerin yerel topluluklar üzerindeki yükünü azaltmaya yönelik adımlar da açıklıyor. OpenAI, 5 Kasım’da yayımladığı topluluk taahhüdünde, sahibi olduğu ve işlettiği veri merkezlerinin elektrik ve tedarik altyapısı giderlerini karşılayacağını, büyük harcamalardan önce mali güvence sunacağını bildirdi.

Deutsche Bank, 6 Kasım tarihli müşteri raporunda ara seçimlerin ardından SpaceX’e yönelik siyasi misilleme endişelerinin abartılı olduğunu değerlendirdi. Investing.com’un haberine göre banka, fırlatma ve uydu iletişimi sözleşmelerinin önemli bölümünün NASA ve ABD Uzay Kuvvetleri gibi federal kurumlarla yapıldığını, bazı işlerde alternatif tedarikçi bulmanın zor olduğunu gerekçe gösterdi.

Deutsche Bank aynı raporda, SpaceX’in 2027 için planladığı 8-10 GW hesaplama kapasitesinin çoğunun Teksas dışında yer alacağını öngördü. Banka, Teksas’ta düzenlemelerin sıkılaştırılmasının kısa vadeli tahminlere etkisinin sınırlı kalabileceğini değerlendirdi.

Banka, aynı müşteri raporunda ABD genelinde tesis kapasitesinin artırılması gecikir ve hesaplama arzı düşerse mevcut kapasitenin fiyat pazarlığındaki gücünün artabileceğini de öngördü. Bu senaryo yalnızca Teksas’taki düzenlemeleri değil, ABD genelindeki arz koşullarını ele alıyor.

Bu öngörü, kapasite artışlarının gecikmesi ve müşteri talebinin sürmesi varsayımlarına dayanıyor. Fiyat artışı veya gelir yükselişinin gerçekleştiği anlamına gelmiyor.

SpaceX, 30 Eylül itibarıyla hazırlanan üçüncü çeyrek ABD Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu (SEC) bildiriminde, bulut hizmeti sözleşmelerinin genellikle üç yıl sürdüğünü açıkladı. Taraflar, 90 gün önceden bildirim yaparak sözleşmeyi sona erdirebiliyor.

Şirket, haziran ayında SEC’ye sunduğu yanıtta, sözleşme sona erdikten sonra hesaplama kapasitesini başka müşterilere veya kendi faaliyetlerine yönlendirebileceğini belirtti. Bu, şirketin sözleşme bitiminde kapasiteyi yeniden tahsis edebileceğine ilişkin açıklaması.

Genellikle üç yıl süren sözleşmeler ile 90 gün önceden fesih bildirimi şartı, sözleşmelerin sona erdirilebilmesine de imkân tanıyor. Şirketin kapasiteyi yeniden tahsis edebileceğine ilişkin açıklaması, uzun vadeli geliri garanti eden bir sözleşme hükmü değil.

TokenPost’un daha önce yayımladığı SpaceX’in gigawatt ölçekli yapay zekâ veri merkezi kurulumundaki zorlukları ve ekipman ile taşımacılık gereksinimlerini ele alan haberde, Sequoia ortağının değerlendirmesine yer verilmişti. Bu değerlendirmeye göre gigawatt ölçeğinde kurulum, megawatt ölçeğine kıyasla 10-100 kat daha zor; türbin kıtlığı, eyalet sınırlarını aşan elektrik iletimi ve büyük ekipmanların uluslararası taşınması başlıca zorluklar arasında.

SpaceX, SEC’ye sunduğu kayıt belgelerinde yörüngede yapay zekâ hesaplama işinin ticari ölçekte doğrulanmadığını ve başarısız olabileceğini belirtti. Şirket, büyük ölçekli yörüngesel yapay zekâ uygulamalarının şu anda temin edebileceğinden çok daha fazla yapay zekâ çipi gerektireceğini ve arzın başlıca yarı iletken üretim tesislerinde yoğunlaştığını da açıkladı. Hesaplama arzındaki kıtlık, bankanın fiyat pazarlığı gücüne ilişkin senaryosunun yanı sıra SpaceX’in kendi tesislerini genişletmesini geciktirebilecek bir risk olarak da kayıtlara geçti. SpaceX’in SEC kayıt belgesi