Daeyang Metal'de(009190) tahvil dönüşüm fiyatı 1.863 won'dan 1.857 won'a indi

Daeyang Metal'in(009190) 25. tahvilinin dönüşüm fiyatı 1.863 won'dan 1.857 won'a indirildi. Bu düzenlemeyle dönüştürülebilecek hisse sayısı 1.073.537'den 1.077.005'e çıktı.

Şirket, 25. isimsiz, faiz kuponlu, teminatsız özel tahvilinin dönüşüm fiyatını 8'inde güncellediğini duyurdu. Düzeltme aynı gün yürürlüğe girdi ve piyasa fiyatının altında bir bedelle gerçekleştirilen bedelli sermaye artırımından kaynaklandı.

Henüz dönüştürülmemiş tahvillerin toplam nominal değeri 2 milyar won seviyesinde. Bu ayarlama için ayrı bir yönetim kurulu kararı alınmadı; tahvil satın alma sözleşmesinde yer alan 'formül' doğrudan uygulandı.

Hesaplamada düzeltme öncesi 1.863 won'luk dönüşüm fiyatı, mevcut 56.736.275 hisselik sermaye, yeni ihraç edilen 952.900 hisse, hisse başına 1.184 won'luk ihraç fiyatı ve 1.480 won'luk piyasa fiyatı esas alındı. Bu verilerle yapılan hesaplama sonucunda yeni dönüşüm fiyatı 1.857 won olarak belirlendi.

Dönüşüm fiyatı, tahvilin hisseye çevrilmesinde kullanılan birim fiyat anlamına geliyor. Aynı nominal tutar üzerinden dönüşüm fiyatı düştüğünde dönüştürülebilecek hisse sayısı artıyor; ancak bu düzeltme tek başına bir dönüşüm talebi ya da yeni hisse ihracı anlamına gelmiyor.

25. tahvilin dönüşüm talep dönemi 31 Temmuz 2027 ile 30 Haziran 2029 arasında geçerli olacak. Temmuz sonunda ödemesi tamamlanan 2 milyar won büyüklüğündeki bu tahvilin ilk dönüşüm fiyatı 1.863 won olarak belirlenmişti.

TokenPost daha önce Daeyang Metal'in 22. tahvilinde dönüşüm fiyatının 1.774 won'dan 1.184 won'a düşürülmesiyle dönüştürülebilir hisse sayısının arttığı bir örneği aktarmıştı. 25. tahvilde de bedelli sermaye artırımının ihraç fiyatı yansıtılarak dönüşüm fiyatının düşürülmesi benzer bir durum; ancak düzeltme oranı ve dönüştürülebilir hisse sayısı seriden seriye farklılık gösteriyor.

Şirket daha önce 24. tahvilin dönüşüm fiyatını 1.289 won'dan 1.292 won'a yükseltmişti. 24. tahvilde dönüşüm fiyatı yükseldiği için dönüştürülebilir hisse sayısı azalmıştı; bu kez 25. tahvilde dönüşüm fiyatının düşmesiyle dönüştürülebilir hisse sayısı arttı.

Daeyang Metal'in 2025 Aralık dönemi konsolide verilerine göre satış geliri 223,5 milyar won, faaliyet kârı 5,6 milyar won, net kârı ise 9,4 milyar won oldu. Paslanmaz çelik soğuk haddelenmiş sac üreten şirket, 29 Nisan 1994'te KOSPI'de işlem görmeye başladı.

Gerçek dönüşüm miktarı ve buna bağlı adi hisse ihracı, tahvil sahiplerinin dönüşüm talep dönemi içindeki tercihine göre şekillenecek.